公司代碼：600120                                                  公司簡稱：浙江東方

浙江東方金融控股集團(tuán)股份有限公司

2020年年度報告摘要

一     重要提示

1   本年度報告摘要來自年度報告全文，為全面了解本公司的經(jīng)營成果、財務(wù)狀況及未來發(fā)展規(guī)劃，投資者應(yīng)當(dāng)?shù)缴虾ＷC券交易所網(wǎng)站等中國證監(jiān)會指定媒體上仔細(xì)閱讀年度報告全文。

2    本公司董事會、監(jiān)事會及董事、監(jiān)事、高級管理人員保證年度報告內(nèi)容的真實、準(zhǔn)確、完整，不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏，并承擔(dān)個別和連帶的法律責(zé)任。

3    公司全體董事出席董事會會議。

4     大華會計師事務(wù)所（特殊普通合伙）為本公司出具了標(biāo)準(zhǔn)無保留意見的審計報告。

5    經(jīng)董事會審議的報告期利潤分配預(yù)案或公積金轉(zhuǎn)增股本預(yù)案

根據(jù)監(jiān)管政策，結(jié)合公司現(xiàn)階段發(fā)展?fàn)顩r及資金需求，并從公司長遠(yuǎn)發(fā)展戰(zhàn)略及股東未來與既得利益綜合權(quán)衡出發(fā)，董事會提出2020年度利潤分配預(yù)案如下：以實施權(quán)益分派股權(quán)登記日登記的總股本為基數(shù)（截至2020年12月31日，公司總股本為2,227,940,862股），每10股派發(fā)現(xiàn)金紅利0.4元（含稅），合計派發(fā)現(xiàn)金89,117,634.48元，剩余未分配的利潤滾存至2021年；同時以資本公積向全體股東每10股轉(zhuǎn)增3股。利潤分配及轉(zhuǎn)增實施完畢后，公司總股本將增加至2,896,323,121股。

該預(yù)案已經(jīng)公司九屆董事會第六次會議審議通過，將提交公司2020年年度股東大會審議批準(zhǔn)。

二     公司基本情況

1    公司簡介

2    報告期公司主要業(yè)務(wù)簡介

（一）主要業(yè)務(wù)和經(jīng)營模式

公司作為一家國有上市金控平臺，報告期內(nèi)，通過控股參股多家公司分別經(jīng)營各項金融業(yè)務(wù)和商貿(mào)業(yè)務(wù)，具體業(yè)務(wù)如下：

1．金融業(yè)務(wù)

公司主要通過多家金融類子公司、合營公司等分別經(jīng)營信托、期貨、人身險、財富管理、基金管理、基金投資、融資租賃等業(yè)務(wù)，具體如下:

（1）信托業(yè)務(wù)

信托業(yè)務(wù)，由浙金信托開展。浙金信托經(jīng)原中國銀監(jiān)會批準(zhǔn)設(shè)立，是浙江省屬唯一國有信托公司。浙金信托積極開展多領(lǐng)域、不同類型的信托業(yè)務(wù)，包括資金信托、動產(chǎn)信托、不動產(chǎn)信托、有價證券信托、其他財產(chǎn)或財產(chǎn)權(quán)信托等；投資范圍涵蓋了證券、金融、基礎(chǔ)設(shè)施、房地產(chǎn)、工商企業(yè)等各個領(lǐng)域；信托產(chǎn)品設(shè)計包括了股權(quán)投資、債權(quán)投資、有限合伙投資、產(chǎn)業(yè)基金等多元化業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)。

（2）期貨業(yè)務(wù)

期貨業(yè)務(wù)，由大地期貨開展。大地期貨是經(jīng)中國證監(jiān)會批準(zhǔn)設(shè)立的非銀行金融機構(gòu)，擁有上海期貨交易所、鄭州商品交易所、大連商品交易所、上海國際能源交易中心會員資格、中國金融期貨交易所交易結(jié)算會員資格，具備商品期貨經(jīng)紀(jì)、金融期貨經(jīng)紀(jì)、期貨投資咨詢、資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)資質(zhì)。旗下子公司浙江濟海是行業(yè)內(nèi)首批獲準(zhǔn)成立的風(fēng)險管理服務(wù)子公司，可從事倉單服務(wù)、基差貿(mào)易、合作套保、場外衍生品業(yè)務(wù)及做市業(yè)務(wù)等具體試點業(yè)務(wù)。旗下境外子公司大地（香港）為香港證監(jiān)會持牌法團(tuán)，獲授權(quán)經(jīng)營第2類(期貨合約交易)及第5類(就期貨合約提供意見)的受規(guī)管活動。

（3）人身險業(yè)務(wù)

人身險業(yè)務(wù)，由中韓人壽開展。中韓人壽是公司與韓華生命保險株式會社共同出資，經(jīng)原中國保監(jiān)會批準(zhǔn)設(shè)立的中外合資人壽保險公司，主要經(jīng)營人壽保險、健康保險和意外傷害保險等保險業(yè)務(wù)，以及上述業(yè)務(wù)的再保險業(yè)務(wù)。公司在合規(guī)經(jīng)營、防范風(fēng)險的前提下，利用個險、銀保、團(tuán)險、中介和網(wǎng)銷五大銷售網(wǎng)絡(luò)，實現(xiàn)業(yè)務(wù)穩(wěn)健有價值的增長。

（4）財富管理業(yè)務(wù)

財富管理業(yè)務(wù)，由般若財富開展。般若財富是國內(nèi)最早注冊成立的財富管理公司，持有私募投資基金管理人資格牌照，主要業(yè)務(wù)包括資產(chǎn)管理、私募股權(quán)投資基金管理、投資咨詢、投資管理等。公司以資產(chǎn)管理和財富管理為兩大核心能力，打造具有新時代國企特色的國內(nèi)一流的獨立財富管理公司。

（5）基金管理業(yè)務(wù)

基金管理業(yè)務(wù)，主要分為股權(quán)類和證券類兩大業(yè)務(wù)。其中股權(quán)類業(yè)務(wù)主要由東方產(chǎn)融、東方嘉富和國貿(mào)東方資本開展，主要管理VC、PE、政府引導(dǎo)基金、PIPE基金和夾層基金?；鸸芾順I(yè)務(wù)的營收主要來源于各支基金的管理費和超額業(yè)績報酬，兩項收入分別取決于管理基金的規(guī)模以及專業(yè)的投資研究及投后管理能力。公司具備挖掘優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)的能力，具有強大的募集資金能力以及豐富的客戶資源。證券類業(yè)務(wù)由東方嘉富旗下寧波嘉富以及般若財富旗下濟海投資開展，涵蓋FOF、股票多頭、網(wǎng)下打新策略、主觀期貨策略及量化策略等各類二級市場產(chǎn)品。

（6）基金投資業(yè)務(wù)

基金投資業(yè)務(wù)，主要以公司自身及全資子公司東方產(chǎn)融作為投資主平臺，通過行業(yè)研究挖掘項目標(biāo)的，從多途徑獲得投資信息以及利用自身儲備資源開拓投資渠道，尋找具有成長性的目標(biāo)企業(yè)，在進(jìn)行系統(tǒng)的盡職調(diào)查后，履行相應(yīng)程序，以參股形式或者聯(lián)合成立基金間接投資的方式，投資于企業(yè)股權(quán)。

（7）融資租賃業(yè)務(wù)

融資租賃業(yè)務(wù)，由國金租賃開展。國金租賃是經(jīng)中國商務(wù)部批準(zhǔn)設(shè)立的融資租賃公司，主要經(jīng)營范圍包括融資租賃業(yè)務(wù)、租賃業(yè)務(wù)、向國內(nèi)外購買租賃財產(chǎn)、租賃財產(chǎn)的殘值處理及維修、租賃交易咨詢等，兼營與融資租賃主營業(yè)務(wù)相關(guān)的商業(yè)保理業(yè)務(wù)，主要涉及的行業(yè)以醫(yī)療健康和公用事業(yè)為主。

2．商貿(mào)業(yè)務(wù)

公司商貿(mào)流通業(yè)務(wù)主要為兩個部分：進(jìn)出口貿(mào)易業(yè)務(wù)以及內(nèi)貿(mào)業(yè)務(wù)。進(jìn)出口貿(mào)易業(yè)務(wù)主要由公司下屬各進(jìn)出口子公司開展和經(jīng)營，出口商品分類為針織服裝、梭織服裝、家用紡織品、服飾類、鞋靴類等，貿(mào)易模式主要是根據(jù)海外客戶訂單和國內(nèi)供應(yīng)商生產(chǎn)情況，通過接單、采購、出口、結(jié)匯、退稅等環(huán)節(jié)實現(xiàn)服務(wù)交易，子公司自身無零售業(yè)務(wù)，無零售門店。內(nèi)貿(mào)業(yè)務(wù)由公司及子公司開展，子公司主要開展鋼材、有色金屬等貿(mào)易，貿(mào)易模式主要為采購、銷售；公司開展期現(xiàn)結(jié)合業(yè)務(wù)，所涉及的主要產(chǎn)品為白銀、橡膠、PTA，經(jīng)營模式為無風(fēng)險套保模式。

（二）行業(yè)情況說明

1．金融行業(yè)

報告期內(nèi)，面對復(fù)雜嚴(yán)峻的國內(nèi)外環(huán)境，特別是新冠肺炎疫情的嚴(yán)重沖擊，我國經(jīng)濟運行穩(wěn)定恢復(fù)，成為2020年全球唯一實現(xiàn)經(jīng)濟正增長的主要經(jīng)濟體，也是少數(shù)實施正常貨幣政策的主要經(jīng)濟體之一。貨幣政策靈活適度、精準(zhǔn)導(dǎo)向，銀行體系流動性合理充裕，金融系統(tǒng)支持實體經(jīng)濟力度加大，全年向?qū)嶓w經(jīng)濟讓利1.5萬億元，企業(yè)綜合融資成本明顯下降，信貸結(jié)構(gòu)持續(xù)優(yōu)化，貨幣供應(yīng)量、社會融資規(guī)模合理增長，金融市場平穩(wěn)運行，為我國率先控制疫情、率先復(fù)工復(fù)產(chǎn)、率先實現(xiàn)經(jīng)濟正增長提供了有力支持。

（1）信托行業(yè)

2020年，在嚴(yán)監(jiān)管環(huán)境下，信托資產(chǎn)規(guī)模持續(xù)下降，其中通道類業(yè)務(wù)規(guī)模和融資類信托規(guī)模持續(xù)回落。與此同時，行業(yè)轉(zhuǎn)型的步伐進(jìn)一步加快，重視信托文化建設(shè)，強調(diào)堅持“受人之托、代人理財”的受托人文化，加強受托人意識的培養(yǎng)，將“守正、忠實、專業(yè)”的要求嵌入企業(yè)文化，以支持實體經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展和滿足人民群眾對美好生活的向往兩大使命為出發(fā)點，積極引導(dǎo)符合行業(yè)本源的創(chuàng)新業(yè)務(wù)，基于受托人的角色，開展證券投資等標(biāo)準(zhǔn)化業(yè)務(wù)、服務(wù)實體經(jīng)濟的融資類業(yè)務(wù)和股權(quán)投資業(yè)務(wù)及滿足人民群眾財富傳承、配置需求的家族信托和財富管理業(yè)務(wù)。

（2）期貨行業(yè)

近年來，在面對全球金融市場動蕩加劇、新冠疫情持續(xù)影響的復(fù)雜形勢下，期貨行業(yè)有效支持實體企業(yè)復(fù)工復(fù)產(chǎn)，幫助企業(yè)解決庫存高、銷售難、產(chǎn)業(yè)鏈運轉(zhuǎn)不暢、原材料緊張等一系列問題，避險功能得到進(jìn)一步發(fā)揮，行業(yè)整體呈現(xiàn)穩(wěn)步向上的良好態(tài)勢。2020年，期貨、期權(quán)品種已達(dá)90個，期貨市場資金量、成交持倉量均創(chuàng)歷史新高。未來，我國在大宗商品方面的價格影響力將得到進(jìn)一步提升，期貨市場將立足國內(nèi)國際雙循環(huán)格局，通過產(chǎn)業(yè)鏈、供應(yīng)鏈、價值鏈，擴大經(jīng)濟雙循環(huán)，成為以大宗商品為依托的國內(nèi)大循環(huán)的紐帶，進(jìn)一步服務(wù)好實體經(jīng)濟和國家戰(zhàn)略。

（3）人身險行業(yè)

2020年初的新冠疫情使得人身險行業(yè)的傳統(tǒng)線下經(jīng)營模式受到?jīng)_擊，全年原保費收入增幅放緩。對此，行業(yè)整體加大科技投入和數(shù)字化轉(zhuǎn)型進(jìn)程，實現(xiàn)經(jīng)營全流程的線上化改造，滿足消費者在線購買保險產(chǎn)品、享受保險服務(wù)的需求。同時，在人口老齡化、疫情激發(fā)國民健康保障意識等多種因素影響下，國家十四五規(guī)劃及國務(wù)院常務(wù)會議等提出商業(yè)保險在社會保障體系中發(fā)揮重要支柱和有力補充作用，未來人身險行業(yè)將更聚焦養(yǎng)老、健康領(lǐng)域，進(jìn)一步回歸風(fēng)險保障本源。

（4）財富管理行業(yè)

2020年，隨著宏觀環(huán)境不確定性的增加以及投資者預(yù)期的轉(zhuǎn)變，財富管理行業(yè)面臨一定的挑戰(zhàn)，伴隨客戶需求增加、金融科技進(jìn)步等多種因素，行業(yè)正在經(jīng)歷蛻變過程。監(jiān)管以落實資管新規(guī)為核心，政策的統(tǒng)一性將更強，對行業(yè)內(nèi)公司的轉(zhuǎn)型發(fā)展提出更高要求，與此同時，金融科技已成為財富管理行業(yè)提高服務(wù)便捷性和速度的有效手段，通過實現(xiàn)技術(shù)的數(shù)字化升級，能更好了解和滿足投資者的需求。未來，財富和人口的增加仍然孕育新的投資機會，財富管理服務(wù)的需求呈上升態(tài)勢，行業(yè)整體將保持快速增長。

（5）私募基金行業(yè)

根據(jù)中國證券投資基金業(yè)協(xié)會的統(tǒng)計，截至2020年底，存續(xù)登記私募基金管理人24,561家，同比增長0.37%；存續(xù)備案私募基金96,851只，同比增長18.49%；管理基金規(guī)模15.97萬億元，同比增長16.23%。隨著競爭的不斷加劇，中國私募基金行業(yè)逐步形成了一套優(yōu)勝劣汰的可持續(xù)發(fā)展機制，優(yōu)秀基金公司愈來愈重視對市場的研究，特別是對企業(yè)發(fā)展環(huán)境和客戶需求趨勢變化的深入研究。伴隨國內(nèi)新興產(chǎn)業(yè)的高速發(fā)展與資本市場的加速改革，私募基金行業(yè)正迎來歷史性機遇期。

（6）融資租賃行業(yè)

2020全年融資租賃行業(yè)積極克服疫情影響，逐步加大租賃業(yè)務(wù)投放，積極拓展融資渠道，實現(xiàn)業(yè)務(wù)的有序平穩(wěn)發(fā)展。隨著資金面的持續(xù)寬松，融資租賃行業(yè)資產(chǎn)質(zhì)量良好，業(yè)績穩(wěn)健向好。與此同時，隨著融資租賃企業(yè)監(jiān)管統(tǒng)一以及行業(yè)逐漸向成熟階段發(fā)展，融資租賃企業(yè)將逐步呈現(xiàn)差異化發(fā)展，未來有望形成差異化的產(chǎn)業(yè)鏈條，但在部分細(xì)分市場競爭亦將日趨激烈。

2．商貿(mào)行業(yè)

報告期內(nèi)，外貿(mào)行業(yè)克服全球疫情蔓延帶來的沖擊，扎實做好“六穩(wěn)”工作，全面落實“六?！比蝿?wù)，整體表現(xiàn)好于預(yù)期。據(jù)海關(guān)統(tǒng)計，2020年中國貨物貿(mào)易進(jìn)出口總值32.16萬億元人民幣，同比增長1.9%。其中，出口17.93萬億元，增長4.0%；進(jìn)口14.22萬億元，下降0.7%，外貿(mào)規(guī)模再創(chuàng)歷史新高，我國成為全球唯一實現(xiàn)貨物貿(mào)易正增長的主要經(jīng)濟體，充分體現(xiàn)了我國外貿(mào)的強大韌性和綜合競爭力。2021年，隨著以國內(nèi)大循環(huán)為主體、國內(nèi)國際雙循環(huán)相互促進(jìn)的新發(fā)展格局加快構(gòu)建，高水平對外開放不斷推進(jìn)，新的國際合作和競爭優(yōu)勢不斷形成，我國外貿(mào)進(jìn)出口規(guī)模有望繼續(xù)保持增長。

3    公司主要會計數(shù)據(jù)和財務(wù)指標(biāo)

3.1  近3年的主要會計數(shù)據(jù)和財務(wù)指標(biāo)

單位：元  幣種：人民幣

3.2  報告期分季度的主要會計數(shù)據(jù)

單位：元幣種：人民幣

季度數(shù)據(jù)與已披露定期報告數(shù)據(jù)差異說明

4    股本及股東情況

4.1  普通股股東和表決權(quán)恢復(fù)的優(yōu)先股股東數(shù)量及前10 名股東持股情況表

單位: 股

4.2  公司與控股股東之間的產(chǎn)權(quán)及控制關(guān)系的方框圖

4.3  公司與實際控制人之間的產(chǎn)權(quán)及控制關(guān)系的方框圖

4.4  報告期末公司優(yōu)先股股東總數(shù)及前10 名股東情況

5    公司債券情況

5.1  公司債券基本情況

單位:億元  幣種:人民幣

5.2  公司債券付息兌付情況

20東方01已正常償付利息，尚未發(fā)生本金兌付；20東方02尚未到首個付息日，不涉及付息兌付事宜；21東方01尚未到首個付息日，不涉及付息兌付事宜。

5.3  公司債券評級情況

經(jīng)上海新世紀(jì)資信評估投資服務(wù)有限公司評定，本公司主體信用等級為AAA，20東方01、20東方02、21東方01的信用等級為AAA。

預(yù)計上海新世紀(jì)資信評估投資服務(wù)有限公司將于本年度報告披露的兩個月內(nèi)根據(jù)報告期情況對公司及上述公司債券作出最新跟蹤評級，置備于募集說明書約定的地點，請投資者注意查閱。

5.4  公司近2年的主要會計數(shù)據(jù)和財務(wù)指標(biāo)

三     經(jīng)營情況討論與分析

1     報告期內(nèi)主要經(jīng)營情況

報告期內(nèi)，公司實現(xiàn)營業(yè)總收入1,585,869.98萬元，較上年同期增長35.23%；實現(xiàn)利潤總額121,658.66萬元，同比增長2.64%，歸屬于上市公司股東的凈利潤90,311.63萬元，同比增長12.47%。截至2020年12月31日，公司資產(chǎn)總額為2,677,944.33萬元，較期初增加23.03%；歸屬于上市公司股東的凈資產(chǎn)為1,363,406.30萬元，較期初增加20.40%，公司整體經(jīng)營情況良好。

2         導(dǎo)致暫停上市的原因

3     面臨終止上市的情況和原因

4         公司對會計政策、會計估計變更原因及影響的分析說明

財政部于2017年7月修訂發(fā)布了《企業(yè)會計準(zhǔn)則第14號——收入》（簡稱“新收入準(zhǔn)則”），要求在境內(nèi)上市企業(yè)自2020年1月1日起施行。2020年4月29日，公司召開八屆董事會第二十五次會議、八屆監(jiān)事會第十六次會議，審議同意公司根據(jù)上述會計準(zhǔn)則的修訂要求，對會計政策相關(guān)內(nèi)容進(jìn)行相應(yīng)變更。

本次會計政策變更的主要內(nèi)容為：公司依照新收入準(zhǔn)則將現(xiàn)行收入和建造合同兩項準(zhǔn)則納入統(tǒng)一的收入確認(rèn)模型；以控制權(quán)轉(zhuǎn)移替代風(fēng)險報酬轉(zhuǎn)移作為收入確認(rèn)時點的判斷標(biāo)準(zhǔn)；對于包含多重交易安排的合同的會計處理提供了更明確的指引；對于某些特定交易(或事項)的收入確認(rèn)和計量給出了明確規(guī)定。

根據(jù)銜接規(guī)定，公司應(yīng)當(dāng)根據(jù)首次執(zhí)行新收入準(zhǔn)則的累積影響數(shù)，調(diào)整期初留存收益及財務(wù)報表其他相關(guān)項目金額，對可比期間信息不予調(diào)整。本次新收入準(zhǔn)則實施預(yù)計不會導(dǎo)致公司收入確認(rèn)方式發(fā)生重大變化，對公司財務(wù)報表影響不重大。

5         公司對重大會計差錯更正原因及影響的分析說明

6     與上年度財務(wù)報告相比，對財務(wù)報表合并范圍發(fā)生變化的，公司應(yīng)當(dāng)作出具體說明。

本期納入合并財務(wù)報表范圍的子公司共45戶，具體包括：

[注1]：控股子公司浙江國貿(mào)東方房地產(chǎn)有限公司持有該等公司100%的股權(quán)。

[注2]：本公司持有該公司98.64%的股權(quán)，控股子公司浙江東方集團(tuán)產(chǎn)融投資有限公司持有該公司1.36%的股權(quán)。

[注3]：本公司持有該公司97%的股權(quán)，控股子公司杭州舒博特新材料科技有限公司持有該公司3%的股權(quán)。

[注4]：控股子公司浙江東方集團(tuán)服裝服飾進(jìn)出口有限公司持有該等公司100%的股權(quán)。

[注5]：控股子公司浙江東方集團(tuán)國際貨運有限公司持有該公司100%的股權(quán)。

[注6]：全資子公司大地期貨有限公司持有該公司87.5%的股權(quán)。

[注7]：控股子公司浙江東方集團(tuán)泓業(yè)進(jìn)出口有限公司持有該公司100%的股權(quán)。

[注8]：全資子公司浙江般若資產(chǎn)管理有限公司持有該公司51%的股權(quán)，控股子公司浙江東方集團(tuán)產(chǎn)融投資有限公司持有該公司19%的股權(quán)。

[注9]：控股子公司浙江濟海貿(mào)易發(fā)展有限公司持有該公司100%的股權(quán)。

[注10]：全資子公司大地期貨有限公司持有該公司100%的股權(quán)。

[注11]：興好1號私募基金總規(guī)模38,994.29萬元，本公司出資19,521.39億元，本公司全資子公司大地期貨出資2,541.26萬元，持有基金53.58%份額；基金管理人杭州東方嘉富資產(chǎn)管理有限公司出資184.71萬元，持有基金0.47%份額。該定增私募基金合同約定經(jīng)持有50%基金份額的投資者同意可更換基金管理人，結(jié)合基金管理人從該基金中可獲得的經(jīng)濟利益及面臨的風(fēng)險，基金管理人系作為代理人開展相關(guān)活動，而本公司為該基金的主要責(zé)任人，故將其納入合并報表范圍，此外，本公司將興好1號對外投資相關(guān)的杭州博富投資管理合伙企業(yè)（有限合伙）、杭州宣富投資管理合伙企業(yè)（有限合伙）納入合并范圍。

[注12]本公司全資子公司浙江般若資產(chǎn)管理有限公司（以下簡稱般若公司）在多項結(jié)構(gòu)化主體中擔(dān)任基金管理人和投資者的角色，般若公司將自身享有可變回報比例較大的東方般若清波2號私募投資基金納入合并范圍。

[注13]本公司控股子公司浙商金匯信托股份有限公司（以下簡稱浙金信托公司）在多項結(jié)構(gòu)化主體中擔(dān)任信托計劃受托人和投資者的角色，浙金信托公司將自身享有可變回報比例較大的浙金·匯實34號金服項目集合資金信托計劃、浙金·匯實9號盾安實業(yè)應(yīng)收債權(quán)項目共2個信托計劃納入合并范圍。

本期納入合并財務(wù)報表范圍的主體較上期相比，減少1戶，具體如下：

合并范圍變更主體的具體信息詳見“年度報告全文財務(wù)報告八、合并范圍的變更”。

                                                    浙江東方金融控股集團(tuán)股份有限公司

                                                                  2021年4月15日